La Bourse Régionale des Valeurs Mobilières (BRVM) a inscrit ce mercredi à sa cote officielle le premier emprunt obligataire convertible de son histoire. Il s’agit de « SUCRIVOIRE SA 8,55% 2024–2031 », d’un montant de 36 milliards FCFA, émis avec succès par la société SUCRIVOIRE, filiale du Groupe SIFCA.
Cette opération marque une étape importante pour le marché financier régional de l’UEMOA, en élargissant la gamme des instruments disponibles pour les investisseurs. Après les Fonds Communs de Titrisation de Créances (FCTC) et les obligations durables, la BRVM introduit désormais un produit hybride combinant rendement obligataire et possibilité de conversion en actions.
Structuré et placé par la SGI Hudson & Cie, en qualité d’arrangeur et chef de file, l’emprunt a enregistré un taux de souscription de 100%. Ce succès confirme la confiance des investisseurs institutionnels et particuliers envers SUCRIVOIRE, acteur majeur de la filière sucrière avec 42% de parts de marché.
« Cette réussite illustre l’attrait croissant pour des instruments financiers innovants et démontre que le marché régional est désormais capable de répondre efficacement aux besoins de financement des entreprises », a déclaré Dr Edoh Kossi Amenounvé, Directeur Général de la BRVM, lors de la cérémonie de cotation.
Il a par ailleurs exprimé sa reconnaissance aux différentes parties prenantes, notamment l’Autorité des Marchés Financiers de l’UEMOA, les Sociétés de Gestion et d’Intermédiation (SGI), ainsi qu’aux investisseurs qui ont contribué à la réussite de l’opération.
Avec cette première cotation d’un emprunt obligataire convertible, la BRVM renforce sa position comme place boursière innovante et confirme sa capacité à accompagner les entreprises de l’UEMOA dans la mobilisation de ressources locales pour leur croissance.
Notons qu’une obligation convertible, c’est un emprunt que les investisseurs font à une entreprise, mais avec la possibilité de transformer cet emprunt en actions de l’entreprise plus tard. Cela combine donc sécurité (comme un prêt) et opportunité de gains (comme des actions
Mael Espoir